He aha nā mea e pono ai ka poʻe kālā kālā eʻike e pili ana i kahi kālā e hoʻolālā ai i nā kālā kālā
ʻO nā pane i nā mea āu e makemake ai eʻike (a me nā nīnau āu i manaʻoʻole ai e nīnau) e pili ana i kahi e hoʻokomo ai me nā kumukānāwai helu aia maʻaneʻi. ʻO ka nānā pinepineʻana i nā nīnau e pili ana i ka hoʻokomoʻana i nā kumukūʻai hiki iā ia ke kōkua i nā mea hoʻomaka a me nā meaʻike i nāʻike waiwai e pili ana i nā pūʻulu helu a me keʻano e aʻo ai i nā mea hou no ka holomua o ka hoʻolālā.
Palena Kūkākūkā i nā FAQ a me nā Kumu
No kāuʻoluʻolu a me kāu'ōlelo hou aku, ua loaʻa i kēlā me kēia nīnau kahi loulou pūnaewele i kaʻike hou aku no kaʻike hohonu a me ka maopopo i ka pane i ka nīnau. Inā makemakeʻoe e heluhelu hou, e hoʻokuʻu i ka nīnau a pēhi i ka loulou !
He aha ka papa kuhikuhi a he aha kekahi mau hiʻohiʻona?
ʻO ka hōʻailona, e pili ana i ka hoʻolālā kālā, he helu helu helu helu o nā palekana i hoʻohuiʻia e hōʻike i ka māhele i ho'ākākaʻia o ka mākeke. Eia kekahi laʻana,ʻo ka S & P 500 Index kahi hōʻailona o 500 mau waihona waiwai nui. ʻO ka'ānakākāna iho,ʻaʻole ia he hoʻokele; ua hoʻolālāʻia nā hua'ōlelo (aiʻole nāʻili) no ka hoʻohanaʻana i nā helu helu aiʻole nā pae hiʻona eʻike i kahi māhele o ka mākeke. Hiki i nā mea kōkua a me nā papahana hoʻohālikelike ke hoʻohālikelike i ka hanaʻana o kā lākou mau pūʻulu pūʻokoʻa e pili ana i kahi papa kuhikuhi, me nā manaolana no ka hōʻoiaʻana i ka hua'ōlelo.
Nui nā hui kālā e hoʻohui i nā kālā kālā no ka heluʻana i ka hana a kekahi index.
ʻO nā hiʻohiʻona o nā mea'ē aʻe'ē aʻe,ʻo ia ka Wilshire 5000 a me ka Russell 3000 , ua kapaʻiaʻeluaʻelua o nā hōʻailona makai kūʻai,ʻo Russell 2000 , ka mea pili i nā kumukū liʻiliʻi,ʻo ka Barclays Capital Aggregate Bond Index , a me nāʻano likeʻole o nā MSCI Indices ,ʻo ia ka mea e hōʻike nei i nā lāʻau āpau.
He aha ka waiwai o Dow Jones a me pehea e hoʻohana ai nā mea hōʻailona?
ʻO ka Dow Jones Industrial Average he papa helu ia e hōʻike ana i ka neʻeʻana o nā huahana 30 o nāʻoihana likeʻole maʻAmelika Hui PūʻIa. Ua kapaʻia ma hope o Charles Dow a me Edward Jones,ʻo ka inoa kaulana kaulanaʻo Dow Jones,ʻo ka 30 30 aʻo ia paha i kapaʻia he "The Dow." Ma muli paha o kona inoa iʻikeʻia, nā hoʻolaha ahiahi a me ka heluhelu nui heluhelu i hiki i ke kelepona paʻi ke hāʻawi i kahi poʻo kumu, e like me "The Dow Hits Record Highs" a me nā mea hoʻohana o kaʻike eʻike i keʻano o ia mea. Eia naʻe,ʻo ka Dow ke kumu no ka huli. ʻOiai ka mahalo nuiʻana o nā mea waiwai i ka manaʻo o kona poʻo "poʻokela",ʻaʻole i loaʻa pinepineʻia ka hoʻohanaʻana o Dow ma kahi kaʻawale hoʻolimalima ma muli o ka liʻiliʻi o kaʻikeʻana i ka nui o nā lāʻau.
No ke aha e hōʻiliʻili ai i ka papahana kālā i nā mea i hanaʻia e ka hui waiwai?
Hiki ke paneʻia ka pane i kēia nīnau me kekahi mau nīnau nīnau hou: Inā makemake nā kānaka a pau e paʻi i ka helu kuhikuhi, no ke ahaʻaʻole e hoʻokomo wale i kahi kālā hōkū? Hiki paha i ka naʻauao ke pāʻani 'ʻaʻole e lilo' i ka mākeke ma mua o ka pāʻaniʻana no ka lanakila a hoʻonui i ka hopena o ka liloʻana? Nui nā kumu kūpono e hoʻokomo ai i nā kumukūʻai helu. ʻO kahi kumu kumu nui no ka hoʻokomoʻana i loko o nā kumukūʻai hōkū,ʻo ia ka mālama ponoʻana iā lākou ,ʻo ia hoʻi,ʻaʻole e ho'āʻo ana ka luna waihona kālā e paʻi i ka mākelani aiʻole kekahi māhele o ka makeke; eʻimi wale ana lākou i ka hana kuhikuhi (a iʻole e pili kokoke i ka hoʻolālāʻana).
ʻO kēia hana hoʻomalu e hāʻawi mai i nā kumu'ē aʻe a iʻole nā pono i ka hoʻokomoʻana i nā kumukūpū helu, e like me nā lihi hoʻolālā liʻiliʻi a me kaʻauhauʻauhau . Ma muli o kēia mau mea maikaʻi, a lōʻihi o ka wā lōʻihi, e like me 10 mau makahiki aʻoi aku paha,ʻo ka hapa nui o nā puʻukū kālā e hoʻopuka pinepineʻia ana e ka waihona kālā.
ʻO wai kahiʻoihana maikaʻi S & P 500 Index?
Hiki i ka hōʻailona Index ke koho i ka mea akamai no ka nui o nā mea kālā a me nā kālā hōʻailona nui i hoʻohana nuiʻia e hōʻike i ka S & P 500 Index . Akā,ʻo wai ka mea maikaʻi loa? Hiki keʻano likeʻole nā kumukūʻai S & P 500 ma ka hoʻokomoʻana iā lākou ma kahi o 500 o nāʻoihana nui loa o US, i anaʻia e ka hoʻonui kālā. No laila,ʻo ka waiwai S & P 500 maikaʻi loa, e like me ka Vanguard 500 Index (VFINX), Fidelity Spartan 500 Index (FUSEX) a me Schwab S & P 500 Index (SWPPX),ʻo ia ka poʻe i nā lakene hoʻolālā haʻahaʻa loa .
He aha ka 'ʻauhauʻauhau kūʻai kālā' nā kālā a me nā meaʻoi loa?
ʻO nā hua'ōlelo i'ōleloʻia e hopu i ka nui o nā māhele kūʻai'āina,ʻo ka Wilshire 5000 Index a me ka Index Russell 3000 ,ʻo ia ka mea i helu i ka 5000 a me 3000 US stocks. ʻO ka waihona'āina e hana i ka hana maikaʻi no ka hoʻopiliʻana i kēia mau kiko'ī, akāʻo ka mālamaʻana i nā kuhi koʻikoʻi koʻikoʻi loa, e hoʻokomo i ka Vanguard Total Stock Market Index (VTSMX), Schwab Total Stock Market (SWTSX) a me iShares Russell 3000 Index (IWV), a he ʻO ke kālā kālepa Exchange (ETF) .
ʻO wai ka meaʻoi aku:ʻO kahi hōʻailona kūʻai kālā hōʻuluʻulu kālā aʻo kahi waihona kālā S & P 500 Index?
ʻO ka nui o nā puʻuwai helu ' āina kūʻaiʻokoʻa eʻimi ana e hoʻopili i kēia mau' ōlelo kiko'ī, hāʻawi i nā mea hoʻolaha kālā i nā poʻo nui-poʻokela, i waena o nā kumukūʻai a me nā ukana liʻiliʻi. Eia naʻe,ʻaʻole pono nā kānaka kūʻai kālā e manaʻo i kaʻoi aku o kaʻoi aku o kaʻoi aku o ka maikaʻi ma nāʻano pilikino. Ma muli o kēia kumukūʻai hōʻemi pūnaewele makaikai a maʻalahi,ʻo ia hoʻi, ka nui o nā poʻomanaʻo nui i loaʻa ka hapa nui o ka hua'ōlelo, ua like ka like o ka hana (e nānā i ka R-squared ) i ka index S & P 500. Ma nā'ōlelo'ē aʻe, hiki i ka mea kālā ke kūʻai aku i kahi o nā kālā S & P 500 Index maikaʻi loa a laila kūkuluʻo ia i kēia pilina me nā'āpana kālā likeʻole no ka "ʻoiaʻiʻo" o ka māhele'āina ukana.
He aha ke kālā kūʻai kālā kālepa (ETF)?
He like ka waihona kālā kālepa Exchange (ETF) i kahi waihona pūʻulu kālā i loko o ia mea e paʻa ana i kahi hōʻailona o nā palekana eʻimi ana e hana hou i kahi helu kuhikuhi. ʻO ka mea nui ma keʻano he kūʻai nā ETF i nā kumukūʻai,ʻo ia hoʻi, e kahe ana ko lākou kumukūʻai i nā lā a pau, akā,ʻo ke kālā wale nō ke kūʻai wale aku i ka hopena o ka lā ma kahi waiwai waiwai .
No ka mea kūʻai i ka mea kūʻai kālā, ua maikaʻi nā kālā likeʻole (aʻoi paha ma mua o) ETF no ka mea like nā hua mua (pēlā i ka haʻawina haʻahaʻa, keʻano o ka hala, kaʻike o nā māhele nui a me ka maʻalahi). Ke hoʻohana nei kekahi poʻe kālā i nā ETF no ka hoʻonui i ka loli i ka hoʻokeleʻana i nāʻoihana kūʻai kūʻai akāʻo ka hoʻonuiʻana i ka kālepa e hoʻonui pū i ka uku kālepa .
He aha ke kuhiakau o ke kuhi kūʻai kūpono (EMH)?
He nui nā mea hoʻolaha kumukānāwai e mahalo i ka Hoʻomohala Kūlohelohe Efficient (EMH). Ke kuhi nei ke kuhiakau i kaʻikeʻia o nāʻike a pau e pili ana i nā hoʻoili waiwai kālā, e like me ke kope, i loko o nā kumukūʻai o ia mau palekana, a no laila,ʻaʻole hiki i kahi o ka hōʻailona ke hāʻawi aku i kahi mea waiwai kālā i nā mea'ē aʻe. ʻO ka waiho waleʻana, e hiki keʻikeʻia nā kālā hōʻuluʻuluʻana "ināʻaʻole hiki iāʻoe ke paʻiʻia", e hoʻohui i ka "em" koho koho.
Hikiʻole i nā mea hoʻokele waiwai'ē aʻe ke kākoʻo i nā mea a EMH e'ōlelo nei, akāʻaʻole lākou i manaʻoʻo ka manawa kūpono a me nā kumuwaiwai e makemakeʻia e holomua me nā ukana, nāʻaha, a me / a me ka mālama ponoʻana i ke kālā me ka waiwai. No laila,ʻo ka hapa nui o nā kumukūʻai waiwaiʻaʻole lākou e manaʻoʻiʻo i ka palena o nā mea'ē aʻe e hoʻolimalima kālā aiʻole, i ka manaʻoʻana paha e hiki ke paʻakikī ka mākele,ʻaʻole makemake ka mea noi waiwai e hana i ka noiʻi e pono ai kaʻikeʻana i nā māka kūʻaiʻoihana. "ʻO ka heleʻana me ka holo" o nā mākeke e hiki ke maʻalahi aʻoi aku ka maikaʻi ma mua o ka kū'ēʻana iā ia.
Pehea e hiki ai iaʻu ke kūkulu i kahi pakuhi me nā kālā hōkū?
Ma hope o kāu hoʻopauʻana i nā papa hana hoʻomākaukau mua o ka loaʻaʻana o ka palekana o ka pilikia a me ka hoʻokaʻawaleʻana i nā'āpana waiwai kūpono, hiki iāʻoe ke hoʻomaka i ke kūkuluʻana i ke kōpili. Hoʻohuiʻia kahiʻokoʻa o ka waihona kālāʻokoʻa e kapaʻiaʻo Core a Satellite , kahi e koho ai kahi mea kālā i kahi kuleana paʻa a kūkulu i nā mea nui me nā kālā'ē aʻe (nā satellites). ʻO kahi hoʻomalu kūponoʻo ia ka hōʻailona waiwai nui, e like me kahi o nā kālā S & P 500 Index maikaʻi loa , me nā satellite i loaʻa nā hōʻailona kālā'ē aʻe e pili ana i nā hui kālā likeʻole a me nā kālā a nā lālā . Hiki paha iāʻoe ke hoʻohana i nā kumukūʻai helu a pau a iʻole ka hui pūʻana o ka helu kuhikuhi a me nā pūnaewele mālama paʻa. Nānā: Ma nā hihiaʻelua,ʻoi aku kahi waiwai S & P 500 index no ka mea nui.
Pehea e hiki ai iaʻu ke hoʻohana i nā kālā hōʻai'ē no kaʻImiʻana i nā'Ahele?
Hoʻolako ka 'Oihana i nāʻenehana kūikawā, nāʻenehana a me nā lālā likeʻole e like me ka mālama ola, pono a me kaʻenehana. ʻO kā lākou pahuhopu waiwai,ʻo ia ka hāʻawiʻana i kahi hōʻike i hoʻohālikelikeʻia i nā huiʻoihana kūikawā, i kapaʻia he mau. ʻAʻole pono ka poʻe hoʻolale kālā i ke kālāʻoihana no ka hōʻano houʻana akā hiki iā lākou ke kōkua i ka hoʻemiʻana i ka pōʻino a me ka nui o nā hōʻaihoʻi inā hoʻohana ponoʻia.
Ma ka pōʻaiapuni o kēia mau kikowaena waiwai a me nā ETF, hiki i kahi mea kūʻai kālā ke loaʻa kaʻike kūlohelohe i kahi o nāʻoihanaʻoihana a me kekahi mau lālā i hiki ke noʻonoʻoʻia. Eia kekahi laʻana, inā makemakeʻoe e kūʻai i nā mahele o ka 'ahahui o ka' oihana olakino e uhi ana i nā hua olaola nui, hiki iāʻoe ke kūʻai i nā share o T. Rowe Price Health Sciences (PRHSX) a, inā makemakeʻoe e hoʻoili i nā waiwai'ē aʻe, i ka'āinaʻo'Inia, hiki iāʻoe ke kūʻai i nā mahele o ka ETF, S & P Indian Nifty 50 Index (INDY).
Eia naʻe, pono e mālama pono nā mea kālā i nā kālā o ka lālā no ka mea, ua piʻi ka nui o kaʻikepili ma kahi kūlana inā pilikia ka lālā. ʻO ka hoʻouluʻana i kahi lālā, no ka laʻana, heʻano o ka wā maketi e hiki ai ke hōʻoia i ka pōʻino i ke kōpili waiwai o ka mea kālā a inā hana maikaʻi ka lālā. Ma keʻano laulā, hoʻohana maikaʻiʻia nā lālā no ka hōʻanoʻana 3 a 4 mau lālā likeʻole i kekahi kōpili, i kēlā me kēia me ka hoʻohaʻahaʻa haʻahaʻa i ka helu kuhikuhi, e pili ana i 5% o ke kōpili.
Hiki i kahi mea hoʻohana ke hoʻohana i kaʻikepili helu helu i nā kālā koho koho?
ʻO kekahi mau mea helu maʻamau, e like me Alpha (e kōkua ana e hōʻike i kahi e hoʻoili ai ka mana o ka pūnaewele mālama i ka waiwai),ʻaʻole pili pono i nā kumukūʻai o ka helu no ka mālama ponoʻana iā lākou. Hiki ke hoʻohanaʻia kekahi mau mea'ē aʻe, e like me ka hapahā R (R2) . ʻO R2 he mālā helu helu e hiki ai i nā mea kālā ke hoʻohana i ka hoʻoholoʻana i ka hoʻohuiʻana o kahi waiwai i kahi (like me) i hāʻawiʻia i kahi pae'āina. ʻO ka pae'āina he hōʻailona, e like me ka S & P 500, i hāʻawiʻia he waiwai o 100. Hiki ke noʻonoʻoʻia he kahi hoʻohālikeʻo R me kahi hōʻailona e hōʻike ana i ka likeʻana o ka waihona i ka index.
Inā hōʻailona, he 97 ka waihona o ke kālā,ʻo ia hoʻi, 97% o nā hoʻololi o ka waihona (piʻi a hāʻule i ka hana) ua ho'ākākaʻia ma nā neʻeʻana i ka index. Hiki i nā hāmeʻa R ke kōkua i nā mea waiwai i ka kohoʻana i ke kālā maikaʻi ma o ka hoʻolālāʻana i ka hoʻonuiʻana i kā lākou waihona kālā. Eia kekahi laʻana,ʻo ka mea kūʻai kālā e paʻa nei i kahi waihona kālā S & P 500 Index e makemake ana e hōʻoiaʻiʻoʻole i nā kālā'ē aʻe i kākoʻo i kā lākou waihona. ʻO kēia ke hōʻoia nei i kaʻoi aku ka nui. E noʻonoʻo inā loaʻa iāʻoe he 5 mau kālā kālā ma kāu panepili aʻaʻoleʻoe iʻike ua like lākou a pau me ka mea like. ʻAʻole kēia he loaʻa loaʻa inā loaʻa kou kālā i ka waiwai me ka mākeke. No ke kuhiʻana i kēia, hiki iāʻoe ke nānā pono e hōʻoia i ka emi loa o ka R-pae'āina ma mua o 100%.
Hiki iā Kōkua ke kōkua aku e mālama i nāʻauhau?
Ua'ōleloʻia he kālā "ʻauhauʻauhau",ʻo ia hoʻi, i ka manawa e mālamaʻia ai i kahiʻauhauʻauhau (kahi mea'ē aʻe ma kahi pūʻulu kālaiʻia, pēlā i ka IRA aiʻole 401 (k)), loaʻa ka waihona kālā ma lalo o ke kālā loaʻa nā makana ma mua o nā kālā i hanaʻia. ʻO ka nui o ka huina kālā he kumukūʻai ,ʻo ia hoʻi keʻano i kūʻaiʻia a kūʻaiʻia aku me ka waihona kālā me ka pūʻulu helu me ka hoʻohālikelikeʻia i nā pūnaewele paʻa. E hoʻohanaʻia ka hoʻohanaʻana i ka hōʻailona helu ma nā pūʻali kālāʻauhau i kahi i kapaʻia he wahi waiwai - koho i kaʻano pūnaewele maikaʻi (kahi) no nā kālā. ʻO nā kālā o ka Mutual e hoʻonui ana i nā'āpana a me nā uku kālā kālā e mālama maikaʻiʻia i loko o nā pūʻulu iʻauhauʻia, e like me IRA, 401 (k) a me kekahi mau makahiki makahiki. Hiki i nā Exchange Traded Funds (ETFs) ke koho i nā koho akamai no ka maikaʻi o kaʻauhau.
He aha nā wahi paena pūnaewele no ka noiʻiʻana i nā Pūnaewele Index?
Inā kohoʻoe e hoʻohana i nā kumukūʻai hōʻailona, ponoʻoe e hele pololei i kahi o nā pūʻulu waihona kālā maikaʻi loa no nā kālā o ka moʻokākū, e like me Vanguard a iʻole pahaʻoe e hana hou i nā noiʻi a me nā unuhiʻana ma kahi kahua, e like me MorningstarʻO kēia mauʻimi noiʻi hōʻike i nā hiʻohiʻona āu iʻike ai ma ka hōʻuluʻulu manaʻo hoʻokomo kālā FAQ. Ma keʻano he hoʻomanaʻo, eʻimi i nā kālā o ka helu'āina me ka hōʻuluʻulu hoʻolālā haʻahaʻa, ka hapa o ka hoʻonui liʻiliʻi , ka helu pono o nā paʻa , ka palena hoʻolālā haʻawina haʻahaʻa a me ka mahele kālā . A i ka manawa e hoʻoholo ai e hoʻonui i kekahi kālā, e makemakeʻoe e hōʻoiaʻole ka palena R-kaʻa i ka 100 (ka lalo i ka helu, ka lalo ka hoʻohuiʻana i ka hua'ōlelo a pēlā ka nui o ka hoʻohuiʻana).
ʻAʻole kālā e hāʻawi i kaʻauhau, ke kālā, a me nā lawelawe kālā a me nā'ōlelo aʻo. Ke hōʻikeʻia nei kaʻike me ka noʻonoʻoʻole i nā kumu hoʻolālā, ka palekana palekana a kūlike paha i ke kūlana waiwai o kekahi mea kālā kālā aʻaʻole paha e kūpono i nā mea hoʻokele kālā. ʻAʻole i hōʻike muaʻia nā hana i hala aku nei. ʻO ka mālama kālā kahi hihia e pili ana i ka pohō o ke poʻo.